Pembina et KKR fusionnent leurs actifs de traitement situés dans l’Ouest canadien
Torys a agi à titre de conseiller juridique de KKR avec une équipe comprenant Derek Flaman, Peter Danner, Amy Maginley, Matthew McMahon, Jessie Mann, Paul Grenon et Tanis Makowsky (droit des sociétés/F&A), Kevin Fougere (financement), Craig Maurice et Steve Marshall (fiscalité), Omar Wakil et Ian Li (concurrence), Tom Stevenson (emploi), Andrew Bedford (immobilier) et Gino Bruni (réglementation du secteur énergétique).
Le 1er mars 2022, Pembina Pipeline Corporation (« Pembina ») et KKR ont annoncé qu’elles ont signé des ententes définitives visant à combiner leurs actifs respectifs de traitement de gaz naturel dans l’Ouest canadien en une nouvelle coentreprise (« Newco ») qui sera détenue à 60 % par Pembina et à 40 % par les fonds d’infrastructure mondiaux de KKR. Pembina agira à titre d’exploitant et de gestionnaire de Newco.
Dans le cadre de la transaction, Pembina transfèrera ses actifs de traitement de gaz naturel détenus en propriété exclusive à Newco, ce qui comprend le complexe Cutbank, le complexe Saturn, les installations Resthaven, le complexe Duvernay et l’usine d’extraction d’éthane de la Saskatchewan, ainsi que sa participation de 45 % dans Veresen Midstream. KKR transfèrera une participation de 55 % dans Veresen Midstream et une participation de 49 % dans Energy Transfer Canada (« ETC »). Parallèlement à la coentreprise, Newco a également accepté d’acquérir la participation restante de 51 % dans ETC auprès d’Energy Transfer LP, acquisition qui devrait être réalisée en même temps que la clôture des autres transactions.
La valeur attribuée à l’ensemble de ces transactions représente environ 11,4 milliards de dollars canadiens, ce qui exclut la valeur des actifs en cours de construction.
La clôture de l’opération a été annoncée le 16 août 2022.
Pour de plus amples renseignements, veuillez consulter le site Web de Canada Newswire.
Société d’investissement internationale de premier plan, KKR propose des solutions de gestion d’actifs alternatifs, de marchés de capitaux et d’assurance.
Pembina est un important fournisseur de services de transport et de services intermédiaires qui œuvre dans le secteur énergétique nord‐américain depuis plus de 65 ans. Pembina détient un réseau intégré de pipelines de transport de divers hydrocarbures liquides et de gaz naturel, des installations de collecte et de traitement de gaz, ainsi que des activités d’infrastructure et de logistique liées au pétrole et aux liquides de gaz naturel et des activités croissantes liées aux terminaux d’exportation.