What’s next for energy regulation in Canada?

With climate risk shaping the energy sector’s agenda, regulators are stepping up to a generational mix of challenges. In this video, Charles Keizer explains how utilities, developers, public authorities and other industry participants can adapt.

Charles discusses:

  • what the race to net-zero means for utilities and consumers
  • how governments can better support new energy industries
  • how to think about distributed energy resources
  • why Canada’s power system must shift perspective from north-south to east-west

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Charles Keizer (00:19): Regulators in Canada have typically employed the traditional rate regulated model, but we're now being faced with an important need given net zero, as well as the condition of distribution and transmission assets. Electrical systems have aged and require refurbishment. Unless they're refurbished, they can't effectively be able to deal with the significant demand that we placed upon them as we move to electrification of our economy for the important goal of getting to net zero. At the same time, we have to build resilient systems in order to deal with climate change. All of this results in capital requests before regulators, which come at a significant cost, and that would have to be passed to rate payers. Regulators need to embrace even more so incentive-based regulations that are not just based upon suppression of costs and a drive to productivity, although those are important goals. What must happen is that there are incentive-based regimes that enable utilities to channel their resources to accomplish these important social and economic results. Based upon this, if regulators have a flexible view as to how we approach regulation, then these things can be accomplished, including the fact that regulators need to be able to be open to bespoke forms of regulation, such as what was employed when we developed the regulatory structure for the Wataynikaneyap Project, which enabled us to deliver energy to [currently] 16 First Nations communities in Northern Ontario.

Charles Keizer (02:02): Consumers and utilities are going to be faced with the need to establish an appropriate balance as we move towards an emissions-free environment. At the one hand, we have to deal with the electrification of the economy and capital growth, as well as the fact that we're going to have to build out a significant amount of generation to accommodate the electrification of our economy.All of that's going to result in costs both for the ratepayer and taxpayers. The result is that regulators are going to have to figure out a way to incentivize that, but also to enable unregulated practices to become more of a means by which utilities can actually carry out their business as well as on the regulated side. This has to be recognized that there is an energy spectrum that exists within the delivery of electricity that includes from behind the meter, right through to the generation point. And both regulated and unregulated businesses will have to be employed in order to bring about the appropriate level of electrification at an economic, reasonable basis. Obviously though, this has to be against a backdrop of the fact that we need economic growth as well to absorb those costs. But this struggle to strike a balance will be fundamental for the success of the electrification of our economy.

Charles Keizer (03:28): It's important to recognize that distributed energy resources are not an end in themselves. They are part of the overall energy mix, and it's important to find a place for them and to figure out how we actually enable them to work within a regulated and unregulated environment. So, for example, it's entirely possible you could have a storage facility that provides reliability to a distributed electrical system that's regulated, but also at the same time provides a direct benefit to customers. That spectrum of what is regulated and what is not regulated, and what is direct customer benefit and what is the utility's benefit, has to be sorted out by the regulator to ensure that distributed energy resources actually have a place. If we find that place, then utilities, I believe, will have the ability to bring about greater levels of distributed energy resources in our electrical system.

Charles Keizer (04:33): One of the key considerations is interconnections Canada's energy, particularly electricity environment, is based upon a regional and provincial focus. The problem that creates is that we lack scale to be able to deal with base resources and to leverage those base electrical needs. Interconnections between regions will facilitate the use of those base energy resources—this is particularly important as we move to net zero in order to leverage large assets such as nuclear and major hydroelectric projects. Without those interconnections, we're not able to use them effectively and acquire a level of scale necessary to make things economically viable. We're effective within Canada in building North-South connections between Canada and the United States with various international power lines, and they need to continue for our own reliability. But to ensure Canada as a viable entity going into net zero, interconnections between provincial and regional areas will become fundamentally important. Thanks very much for your time and attention, and for more information, go to our website www.torys.com.

Le mois dernier, le Canada a publié sa première Stratégie industrielle de défense (la Stratégie), qui souligne l’engagement du Canada à développer une base industrielle de défense solide et à stimuler la croissance économique. Ces efforts pourraient aussi comprendre le renforcement de l’état de préparation à la biodéfense et aux contre-mesures médicales, ce qui pourrait constituer des débouchés pour le secteur canadien des sciences de la vie en raison de l’importance accordée aux capacités nationales en ce sens et de la nécessité d’atténuer les risques d’urgences sanitaires.

Développement de contre-mesures médicales au Canada

Comme indiqué dans les bulletins précédents, le quatrième pilier de la Stratégie est axé sur la « sécurisation des chaînes d’approvisionnement pour les intrants et les biens clés » par le renforcement de la production nationale et le stockage de ressources. L’accent est mis tout particulièrement sur les contre-mesures médicales, en précisant que nos « alliés ont établi un lien explicite entre l’état de préparation à la biodéfense et aux contre-mesures médicales et leur sécurité économique et nationale, en élaborant de nouvelles stratégies et de nouveaux mécanismes pour faire progresser ces travaux ». Les contre-mesures médicales désignent divers produits réglementés pouvant être utilisés pour protéger la population lors d’une situation d’urgence de grande ampleur, comme l’éclosion d’une maladie ou une attaque impliquant des armes chimiques, biologiques ou nucléaires. Il peut s’agir de vaccins, de médicaments thérapeutiques et produits biologiques, de dispositifs de tests diagnostiques, des équipements de protection individuelle ou industrielle, et d’autres dispositifs médicaux. Les contre-mesures médicales sont essentielles à la réduction et à l’atténuation des dommages lors d’une urgence de santé publique.

Exploiter les voies réglementaires mises en place lors de la pandémie de COVID-19

Pendant et après la pandémie de COVID-19, le Canada a mis en place plusieurs nouvelles voies réglementaires comme mécanismes d’accélération des approbations de produits médicaux, ce qui pourrait offrir au gouvernement des options pour déployer des contre-mesures médicales afin de faire face aux risques pour la santé publique. Au début de la pandémie, Santé Canada a émis diverses ordonnances provisoires pour permettre l’importation et la vente de médicaments et de dispositifs médicaux qui n’avaient pas eu l’approbation des voies réglementaires traditionnelles. Or, Santé Canada a plutôt fait confiance aux voies d’approbation réglementaire et de l’exemption de certaines exigences en homologation de produits des pays impliqués dans la transaction. Beaucoup de ces règles provisoires ont depuis été officiellement intégrées à la réglementation en vertu de la Loi sur les aliments et drogues et ont été appliquées bien après la COVID-19. Conformément au Règlement sur les aliments et drogues, Santé Canada tient à jour la Liste des maladies qui menacent la santé publique et utilisera une procédure d’autorisation modifiée pour les médicaments d’urgence de santé publique pouvant traiter les affections figurant sur la liste. De même, le Règlement sur les instruments médicaux a établi une liste d’instruments médicaux répondant à un besoin urgent de santé publique, ce qui permet à Santé Canada d’autoriser la commercialisation de ces instruments de manière accélérée. Ces outils réglementaires sont utilisés automatiquement quand une situation médicale présente un grand risque pour la santé publique au Canada et nécessite une action immédiate pour contrer ce risque.

Le rôle de la Stratégie dans le renforcement du régime réglementaire de la santé au Canada

La stratégie prévoit que le Canada adoptera une approche proactive en matière de planification en amont des crises sanitaires. Le gouvernement entend s’assurer que les produits médicaux sont déjà disponibles au Canada afin qu’ils puissent être distribués rapidement en cas d’urgence. D’autres modifications récentes au Règlement sur les aliments et drogues permettent de prépositionner au Canada tous les médicaments d’urgence en santé publique, ce qui signifie qu’ils peuvent être importés dans des installations d’entreposage canadiennes avant que leur mise sur le marché n’ait été autorisée. La Stratégie s’appuie sur ces fondements, en faisant référence à l’organisme existant Préparation aux crises sanitaires Canada (PCSC), un organisme opérationnel spécial au sein d’Innovation, Sciences et Développement économique Canada (ISDE), et à un nouveau Fonds des sciences de la vie, lesquels « collaborent avec des partenaires internationaux et de soutenir l’élaboration et la production de contre-mesures médicales ». PCSC supervise la Stratégie en matière de biofabrication et de sciences de la vie du Canada, qui vise à développer un secteur national des sciences de la vie fort et compétitif doté de capacités de biofabrication de pointe, en mettant l’accent sur la capacité à se préparer et à faire face aux futures priorités et crises sanitaires. Dans cette optique, il y aura des occasions pour les fabricants de nouer des collaborations de recherche et des accords commerciaux ou d’approvisionnement liés aux contre-mesures médicales financées par des programmes fédéraux.

Étroitement lié aux capacités nationales, le pilier III de la stratégie implique « Investissement ciblé pour renforcer un secteur canadien de la défense novateur », avec la promesse que le gouvernement fédéral « soutiendr[a] la recherche et le développement, protéger[a] la propriété intellectuelle, soutiendr[a] les petites et moyennes entreprises, investir[a] dans les compétences et la formation, et encourager[a] les exportations afin de créer un secteur de la défense agile et concurrentiel à l’échelle mondiale ». La nécessité de favoriser le développement de la propriété intellectuelle (PI) et la conservation des droits du Canada est mentionnée à plusieurs reprises dans la Stratégie. Par exemple, la Stratégie prévoit l’établissement de partenariats officiels avec l’industrie canadienne qui « [assureront] la propriété et le contrôle nationaux de la propriété intellectuelle (PI) et des capacités essentielles. » La Stratégie reconnaît l’immense talent des établissements canadiens et la précieuse recherche qui y est menée actuellement et qui est déjà financée par des subventions de recherche d’organismes tels que le Conseil de recherches en sciences naturelles et en génie et les Instituts de recherche en santé du Canada, et fait aussi référence à l’engagement de 1,6 milliard de dollars pour de nouveaux fonds de recherche dans le budget de 2025. Cette prise de conscience de la nécessité de promouvoir et de soutenir l’innovation au Canada laisse présager des possibilités de financement, notamment dans les domaines où le Canada accuse un retard en matière de production nationale et où des engagements d’investissement et de fabrication au Canada peuvent être pris.

Prochaines étapes

Dans les prochains mois, nous prévoyons que le gouvernement du Canada publiera d’autres directives et des mesures de suivi. L’équipe de défense des conservateurs poursuivra sa couverture de perspectives sur la défense au Canada en publiant une analyse supplémentaire pour donner des précisions sur l’incidence de la Stratégie sur de multiples secteurs.

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